捷展贸易 2026上半年人效总览

H1 总收入

5439万

去年 6914万 | ↓21.3%

平均人数

100.9人

去年 97.9人 | ↑2.4%

月均人效

8.98万/人

去年 11.70万/人 | ↓23.2%

人力成本占比

13.5%

去年 10.6% | 变化 +2.9pp

⚠️ 核心诊断：收入-成本剪刀差

公司整体：H1收入5439万 vs 去年6914万（↓21.3%），人力成本734万 vs 去年732万（↑0.2%）。收入下降但成本上升/持平，人效承压。

重点关注部门：

金队: 收入同比-48.6%, 成本同比-34.3% — 收入降幅远超成本降幅
紫队: 收入同比-14.6%, 成本同比+693.7% — 典型剪刀差
膨胀事业部: 收入同比-56.9%, 成本同比-17.0% — 收入降幅远超成本降幅

正向标杆：独立站收入同比+78.6%，TIKTOK从零起步贡献358万（新业务），蓝队稳健增长+21.6%。

📦 供应链销售

部门	H1均人数	去年	H1收入(万)	去年	收入同比	月均人效(万)	人效同比	成本(万)	成本同比	人力/收入
橙队	9.8	9.0	1102.6	1102.2	↑0.0%	18.75	↓8.1%	79.4	↑12.3%	7.2%
蓝队	12.8	11.5	2080.1	1710.4	↑21.6%	27.09	↑9.3%	106.1	↑25.8%	5.1%
紫队	4.4	1.7	751.5	880.1	↓14.6%	28.46	↓67.0%	28.5	↑693.7%	3.8%
金队	6.9	7.0	722.5	1405.5	↓48.6%	17.45	↓47.8%	53.6	↓34.3%	7.4%
🔗 客拉拉（获客支持）	1.7	3.5	获客支持部门，不独立考核收入				12.5	↓43.0%	—
供应链合计	35.6	32.7	4659.9	4990.5	↓6.6%	21.82	↓13.4%	280.1	↑6.8%	6.0%

供应链整体收入4660万，同比↓6.6%。蓝队表现最佳；金队收入腰斩需重点关注产能利用率；紫队人员翻倍但收入持平，投入产出比待观察。

🌍 品牌出海

部门	H1均人数	去年	H1收入(万)	去年	收入同比	月均人效(万)	人效同比	成本(万)	成本同比	人力/收入
TIKTOK	2.4	0	358.2	0	新业务	24.87	新业务	20.7	新业务	5.8%
独立站	6.4	4.4	476.4	266.7	↑78.6%	12.41	↑22.8%	49.9	↑30.5%	10.5%
品牌出海合计	8.8	4.4	834.5	266.7	↑213.0%	15.81	↑112.8%	70.6	↑71.5%	8.5%

品牌出海板块是上半年最大亮点。TIKTOK为26年新开拓业务，从零起步贡献358万，人效24.9万/人表现优异；独立站收入高速增长+78.6%，但人效偏低（12.4万），需关注。

🚀 膨胀 & AI 事业部

部门	H1均人数	去年	H1收入(万)	去年	收入同比	月均人效(万)	人效同比	成本(万)	成本同比	人力/收入
膨胀事业部	1.0	1.4	135.0	313.0	↓56.9%	22.49	↓39.6%	6.4	↓17.0%	4.7%
AI事业部	2.0	0	38.6	0.0	新业务	3.22	新业务	11.5	新业务	29.8%

膨胀事业部收入同比大幅下滑，但成本未同步收缩，需评估业务模式调整方案。AI事业部尚处投入期，收入规模小但成本可控。

🏢 中台部门

部门	H1均人数	去年	H1成本(万)	去年	成本同比
云仓	15.5	18.7	90.7	106.2	↓14.6%
总经办	3.0	2.3	42.0	34.6	↑21.4%
产品研发部	6.0	5.5	37.6	38.7	↓2.7%
品牌视觉部	6.5	6.2	47.3	44.4	↑6.5%
商品运营中心	5.3	6.2	36.9	39.3	↓6.1%
财务部	5.8	5.0	47.8	43.0	↑11.2%
人力资源部	5.9	6.2	24.9	33.4	↓25.5%
女装事业部	0.8	1.0	1.3	1.8	↓30.6%
中台合计	48.8	51.1	328.5	341.5	↓3.8%

中台总成本328万，同比↓3.8%。关注人员结构优化空间。

🏭 生产制造（独立核算）

部门	H1均人数	去年	H1产值(万)	去年	同比	月均人效(万)	人效同比	成本(万)	成本同比	人力/产值
生产部	12.9	11.5	2895.5	2939.3	↓1.5%	37.37	↓12.4%	90.3	↑16.7%	3.1%
超级版房	16.8	19.9	112.1	122.0	↓8.1%	1.11	↑8.7%	111.6	↓13.3%	99.6%
生产制造合计	29.7	31.4	3007.6	3061.3	↓1.8%	16.88	↓3.0%	201.9	↓1.8%	6.7%

生产部产值稳定但人数+1.4、成本+17%，需关注人效稀释。超级版房16.8人产出仅112万（人均1.1万/月），人力成本几乎等于全部产值，减员3人后仍严重亏损。

📈 月度收入趋势（2026 vs 2025）

📊 收入同比变化趋势

✂️ 剪刀差分析（收入增速 vs 成本增速）

📉 部门月均人效趋势

✅ 行动建议

金队：收入降幅48%但成本仅降34%，建议评估人员配置，设定Q3止损目标
紫队：新增人员尚未产出对应收入，设定3个月观察期考核人效
膨胀事业部：收入腰斩趋势明显，建议Q3前完成盈亏平衡方案或收缩编制
品牌出海：独立站+TIKTOK增势良好，可考虑适度追加资源倾斜
中台：前后台支撑比当前约1:1（健康值1:3），建议设定中台效率目标，推AI工具替代重复性工作

QUICKSHOW 2026 H1 人效诊断总览